סקירת מדדים מובילים בבורסת וול סטריט

להלן סקירה של המדדים המובילים בוול סטריט, כולל הסבר על מה כל מדד כולל, המיקוד שלו, והמשמעות שלו עבור משקיעים. המדדים המרכזיים המוצגים שנבחנו בסקירה הם המדדים המשפיעים ביותר בשוק האמריקאי, המשמשים כמדדי ייחוס להערכת ביצועי השוק והכלכלה. הסקירה מבוססת על מידע עדכני ממקורות פיננסיים ומותאמת להבנת המשקיע הישראלי.

1. מדד S&P 500
   

   
   מה כולל המדד?
   מדד S&P 500 (Standard & Poor’s 500) כולל את 500 החברות הציבוריות הגדולות ביותר הנסחרות בבורסות ארה"ב (NYSE ו-Nasdaq), המייצגות מגוון רחב של תעשיות.
   
   החברות נבחרות על סמך שווי שוק, נזילות, ויציבות פיננסית. דוגמאות: Apple, Microsoft, Amazon, Alphabet (Google).
   
   המדד משוקלל לפי שווי שוק (Market Capitalization Weighted), כלומר חברות גדולות כמו Apple משפיעות יותר על המדד מאשר חברות קטנות יותר.
   
   במה מתמקד המדד?
   מייצג את הכלכלה האמריקאית באופן רחב, עם דגש על חברות גדולות (Large-Cap).
   מכסה כ-80% משווי השוק הכולל של חברות ציבוריות בארה"ב.
   
   המדד מתמקד במגוון סקטורים: טכנולוגיה (כ-30%), פיננסים (כ-13%), בריאות (כ-12%), צריכה מחזורית (כ-10%), תעשייה, אנרגיה ועוד.
   
   המשמעות למשקיעים:
   נחשב למדד המוביל להערכת ביצועי השוק האמריקאי, המשמש כבסיס להשוואה עבור קרנות נאמנות ותיקי השקעות.
   תשואה היסטורית ממוצעת: כ-7%-10% בשנה (כולל דיבידנדים, לאחר אינפלציה).
   מתאים למשקיעים המחפשים חשיפה מגוונת לכלכלה האמריקאית עם סיכון בינוני.
   
   

2. מדד דאו ג'ונס התעשייתי (Dow Jones Industrial Average - DJIA)
   

   
   מה כולל המדד?
   כולל 30 חברות תעשייתיות ופיננסיות מובילות בארה"ב, הנסחרות ב-NYSE וב-Nasdaq. דוגמאות: Boeing, Goldman Sachs, Coca-Cola, Microsoft.
   
   המדד משוקלל לפי מחיר המניה (Price-Weighted), כלומר מניות עם מחיר גבוה יותר (כמו UnitedHealth) משפיעות יותר על המדד.
   
   החברות נבחרות על ידי ועדה, תוך דגש על מוניטין, יציבות, וחשיבות כלכלית.
   
   במה מתמקד המדד?
   מתמקד בחברות "Blue Chip" – חברות גדולות, מבוססות, ויציבות, המייצגות מגזרים מסורתיים כמו תעשייה, פיננסים, ומוצרי צריכה.
   
   פחות מגוון מה-S&P 500, עם דגש על חברות ותיקות ולא בהכרח על טכנולוגיה.
   
   המשמעות למשקיעים:
   משמש כברומטר לבריאות הכלכלה התעשייתית והפיננסית בארה"ב.
   פחות תנודתי מה-S&P 500 או Nasdaq, אך גם פחות מגוון.
   
   מתאים למשקיעים סולידיים המחפשים יציבות וחברות עם היסטוריית דיבידנדים חזקה.
   
   

3. מדד Nasdaq Composite
   

   
   מה כולל המדד?
   כולל למעלה מ-3,000 חברות הנסחרות בבורסת Nasdaq, עם דגש משמעותי על חברות טכנולוגיה, ביוטכנולוגיה, וחדשנות.
   
   משוקלל לפי שווי שוק. דוגמאות: Apple, Microsoft, Amazon, Tesla, Meta, Nvidia.
   כולל גם חברות מחוץ לארה"ב (כ-10% מהמדד), כמו Baidu ו-Teva.
   
   במה מתמקד המדד?
   מתמקד בעיקר בסקטור הטכנולוגיה (כ-50% מהמדד), עם נוכחות משמעותית של חברות צמיחה (Growth Stocks).
   כולל גם סקטורים כמו בריאות, צריכה מחזורית, ותקשורת, אך פחות מגוון מה-S&P 500.
   
   משמעות למשקיעים:
   מדד תנודתי יותר מה-S&P 500 ודאו ג'ונס, עקב החשיפה הגבוהה לטכנולוגיה ולחברות צמיחה.
   מתאים למשקיעים המחפשים חשיפה לחדשנות וצמיחה גבוהה, אך מוכנים לקבל סיכון גבוה יותר.
   תשואה היסטורית גבוהה יותר (כ-10%-12% בשנה), אך עם תנודות משמעותיות.
   
   

4. מדד Nasdaq-100
   

   
   מה כולל המדד?
   כולל את 100 החברות הלא-פיננסיות הגדולות ביותר הנסחרות ב-Nasdaq, משוקלל לפי שווי שוק.
   דוגמאות: Apple, Microsoft, Amazon, Alphabet, Nvidia, Tesla.
   מתמקד בחברות טכנולוגיה וצמיחה, ללא בנקים או חברות פיננסים (כמו JPMorgan).
   
   במה מתמקד המדד?
   דגש כבד על טכנולוגיה (כ-60%) וסקטורים חדשניים כמו תוכנה, ביוטכנולוגיה, ומסחר אלקטרוני.
   מייצג את החברות המובילות בתחום החדשנות, עם משקל גבוה לחברות כמו "Magnificent Seven" (Apple, Microsoft, Amazon, Alphabet, Meta, Tesla, Nvidia).
   
   משמעות למשקיעים:
   פופולרי בקרב משקיעים המחפשים חשיפה ממוקדת לטכנולוגיה וחדשנות.
   תנודתי יותר מה-S&P 500, אך פחות מה-Nasdaq Composite, בשל התמקדות ב-100 חברות גדולות.
   משמש כבסיס לקרנות סל פופולריות כמו Invesco QQQ (סימול: QQQ).
   
   

5. מדד Russell 2000
   

   
   מה כולל המדד?
   כולל 2,000 חברות קטנות יותר (Small-Cap) הנסחרות בבורסות ארה"ב, המהוות את החלק התחתון של מדד Russell 3000.
   
   משוקלל לפי שווי שוק. דוגמאות: חברות קטנות בתחומי בריאות, טכנולוגיה, ותעשייה, כמו Super Micro Computer.
   
   במה מתמקד המדד?
   מתמקד בחברות קטנות עם שווי שוק ממוצע של כ-2-3 מיליארד דולר, לעומת מאות מיליארדים ב-S&P 500.
   
   מייצג את הכלכלה המקומית בארה"ב, עם חשיפה גבוהה לסקטורים כמו בריאות (כ-20%), פיננסים, ותעשייה.
   
   המשמעות למשקיעים:
   משמש כמדד לביצועי חברות קטנות, הנחשבות למנוע צמיחה בכלכלה, אך עם סיכון גבוה יותר.
   תנודתי יותר מה-S&P 500, עם תשואות פוטנציאליות גבוהות יותר בתקופות של צמיחה כלכלית.
   מתאים למשקיעים המחפשים השקעות בסיכון גבוה עם פוטנציאל תשואה גבוה.
   
   

   השוואה בין המדדים

   
   מדד מספר חברות משקלול סקטורים עיקריים רמת סיכון תשואה היסטורית שנתית
   S&P 500 500 שווי שוק טכנולוגיה, פיננסים, בריאות בינוני 7%-10%
   Dow Jones 30 מחיר מניה תעשייה, פיננסים, צריכה נמוך-בינוני 6%-8%
   Nasdaq Composite 3,000+ שווי שוק טכנולוגיה, ביוטכנולוגיה גבוה 10%-12%
   Nasdaq-100 100 שווי שוק טכנולוגיה, צריכה מחזורית גבוה 10%-12%
   Russell 2000 2,000 שווי שוק בריאות, פיננסים, תעשייה גבוה מאוד 8%-12%
   
   

   משמעות למשקיע הישראלי
   

   חשיפה לשווקים בינלאומיים: משקיעים ישראלים יכולים להשקיע במדדים אלה דרך קרנות סל (ETFs) כמו SPY (S&P 500), DIA (Dow Jones), QQQ (Nasdaq-100), או IWM (Russell 2000), הזמינות בפלטפורמות מסחר כמו אקסלנס טרייד, מיטב טרייד, ו-IBI טרייד.
   
   דמי ניהול: השקעה בקרנות סל המחקות מדדים אלה כרוכה בדמי ניהול נמוכים (0.03%-0.5% לשנה), לעומת ניהול תיקים פעיל (0.5%-2%).
   
   מט"ח: השקעה במדדים אלה כרוכה בחשיפה לדולר, ולכן יש לקחת בחשבון סיכון מט"ח עבור משקיעים ישראלים.
   
   תנודתיות וסיכון: משקיעים סולידיים עשויים להעדיף את S&P 500 או Dow Jones, בעוד משקיעים המחפשים צמיחה עשויים לבחור ב-Nasdaq-100 או Russell 2000.
   
   

   לקבלת מידע על הטבות מסחר עצמאי לחץ כאן >>