מסחר בחוזי הפרשים CFD לעומת מסחר ישיר בבורסה
מסחר בחוזי הפרשים לעומת מסחר ישיר בבורסה: מדריך השוואה מקיף לסוחרים עצמאיים
בעידן של מסחר מהיר ודיגיטלי, סוחרים עצמאיים עומדים בפני מספר החלטות מרכזיות:
לסחור ישירות דרך הבורסה או לסחור באמצעות CFD – חוזי הפרשים ? וכן – היכן לבצע את המסחר?
אם הינך סוחר באופן עצמאי במט"ח, מניות, מדדים או סחורות - חשוב לדעת כי לכל נכס מאפיינים משלו, ובמאמר זה נסקור בצורה ממוקדת את ההבדלים המרכזיים בין שתי שיטות המסחר.
CFD (Contract for Difference) או בעברית חוזה הפרשים, הוא מכשיר פיננסי נגזר שמאפשר לסחור על שינויי/הפרשי מחיר של נכס בסיס – מבלי להחזיק בו בפועל.
מסחר באמצעות בורסה/בנק/ברוקר הוא בעיקר על נכס בסיס – משמעו קנייה של הנכס הפיננסי עצמו בפועל.
CFD מול נכסי בסיס – השוואה לפי סוג נכס
| מט"ח | סחורות | מדדים | מניות | |
| מסחר דרך בורסה/בנקים | המרת מט"ח דרך בנק/ נותני שירות |
מסחר דרך ברוקר– מסחר באמצעות חוזים עתידיים או תעודות סל, קניה פיזית של סחורה, אופציות וכו' | מסחר דרך ברוקר– מסחר באמצעות חוזים עתידיים, תעודות סל, אופציות וכו' | קניית מניה דרך ברוקר – קניית נכס הבסיס |
| מסחר באמצעות CFD | מסחר על CFD במט"ח דרך זירת מסחר | מסחר על CFD על סחורות דרך זירת מסחר | מסחר על CFD במדדים דרך זירת מסחר | מסחר על CFD במניות דרך זירת מסחר |
מסחר באמצעות CFD מאפשר גמישות, נזילות ומינוף שלא תמיד מתאפשרים במסחר בנכסי הבסיס, והכל בפלטפורמה אחת.
רוצים להתנסות במסחר באמצעות CFD ללא סיכון? לפתיחת חשבון דמו ב-ATRADE – לחץ כאן >>
רמות מינוף בזירת סוחר ATRADE:
| נכס | מינוף CFD באמצעות זירת סוחר |
| מט"ח | 1:100 |
| סחורות | 1:20 |
| מדדים | 1:40 |
| מניות | 1:10 |
יש להדגיש כי במסחר באמצעות CFD קיימת אפשרות לסחור עם הון עצמי נמוך יותר מגובה העסקה.
המידע מוצג בהתאם למינופים ב-ATRADE, למידע אודות גובה המינוף מול ברוקרים/בנקים – משתנה מלקוח ללקוח אך ברוב המקרים נמוך יותר ויש להתעדכן מול כל גוף בנפרד.
בדרך כלל גובה המינופים במסחר באמצעות CFD יהיה גבוה יותר מהמינופים הניתנים במסחר בנכסי הבסיס ישירות.
שורט מול לונג בנכסי הבסיס מול במסחר באמצעות CFD:
במסחר מסורתי, לונג מתבצע על ידי רכישת הנכס בפועל, ואילו שורט מתבצע על ידי השאלת הנכס תוך הערכה לרכוש אותו בעתיד במחיר נמוך יותר.
במסחר בבורסה, בין בלונג ובין בשורט, המסחר תלוי בהיצע וביקוש.
לעומת זאת במסחר CFD אין צורך להחזיק בנכס עצמו, ניתן לפתוח פוזיציית לונג או שורט בלי תלות בגורמים חיצוניים בכל זמן ללא פרוצדורה מורכבת של השאלת כספים עם גישה נוחה.
כמו כן – הלקוח מחליט על יחס גובה העסקה בהתאם לכספי המסחר.
דרישות הון:
נכסי בסיס - לרוב נדרש הון גבוה.
CFD - ניתן להתחיל עם הון עצמי נמוך יחסית.
רגולציה במסחר CFD - היום זה עולם אחר
שוק המסחר ב- CFD נמצא כיום תחת רגולציה, כולל בישראל - בפיקוח הרשות לניירות ערך. ATRADE פועלת כזירת מסחר מפוקחת מאז 2016, ומחזיקה ברישיון לניהול זירות סוחר בהתאם לדרישות החוק.
המשמעות עבור הסוחרים:
- הפרדת כספי לקוחות בחשבון נאמנות
- מגבלות על רמות מינוף לפי סוג הנכס
- תיעוד, בקרה ודיווחים תקופתיים
- איסור מתן ייעוץ השקעות ועוד.
למי מתאים מסחר באמצעות CFD - ולמי באמצעות נכסי הבסיס?
מסחר באמצעות CFD מציע גמישות שיכולה להתאים למגוון רחב של סוחרים - החל מכאלו שפועלים עם הון עצמי נמוך, ועד סוחרים מנוסים שמבקשים לפעול באופן דינמי בטווחים קצרים ואף ארוכים.
היכולת לפתוח פוזיציות לונג ושורט יחד עם שימוש באפשרויות מינוף ללא כל תלות, הופכת את המסחר ב CFD לאפשרות אטרקטיבית עבור סוחרים עצמאיים. עם זאת, חשוב לזכור שמינוף עשוי להגדיל הן את הרווחים אך גם את ההפסדים - ולכן יש להשתמש בו באחריות ובשיקול דעת.
לעומת זאת, מסחר ישיר בנכסי בסיס עשוי להתאים למי שמעדיף החזקה ממשית בנכס עצמו או גישה מסורתית יותר, כמו השקעות לטווח ארוך. הבחירה בין השניים תלויה באסטרטגיית המסחר, מטרות ההשקעה ורמת המעורבות הרצויה.
חשוב להדגיש כי בכל נתיב שתבחר כסוחר עצמאי, עליך להיות מודע לסיכונים הכרוכים במסחר, שכן כל שיטה דורשת ידע, מיומנות והתעדכנות מתמדת במתרחש בשווקים.
התנסות בלי סיכון - זה מתחיל בחשבון דמו
אל תתחיל לסחור בלי להתנסות - חשבון דמו מאפשר לך לתרגל מסחר בזמן אמת ובלי סיכון ובכך להכיר את מערכת המסחר - כל זאת ללא סיכון כספי.
במסגרת חשבון הדמו ניתן לתרגל, בין היתר:
- מסחר על מגוון רחב של מכשירים
- קנייה ומכירה בזמן אמת
- הוראות עתידיות
- הכרת הגרפים
- סגירת פוזיציות
הכירו את ATRADE
ATRADE היא זירת מסחר בישראל, חלק מקבוצת AVATRADE הבינלאומית הפועלת בלמעלה מ- 150 מדינות, המאפשרת מסחר באמצעות חוזי הפרשים (CFD) על מט"ח, מניות, מדדים, סחורות ואג"ח.
החברה מפוקחת ע"י הרשות לניירות ערך, מציעה תנאים אטרקטיביים ומערכות מסחר מתקדמות, כולל תמיכה בעברית.
הפעילות בזירה דורשת מיומנות, ידע והבנת הסיכונים ואינה מתאימה לכל אדם. פעילות ממונפת כרוכה בסיכון ממשי של אבדן מלוא כספי ההשקעה בתוך זמן קצר. החברה המפעילה זירה זו פועלת כצד נגדי לעסקאות איתך ולכן היא המוכרת כשאתה קונה והיא הקונה כשאתה מוכר. אין באישור שנותנת רשות ניירות ערך לניהול הזירה אישור לטיב המסחר בזירה או במכשירים הפיננסיים הנסחרים בזירה, או אישור כי מדובר באפיק השקעה בטוח או מומלץ.
שיעור הלקוחות המפסידים כסף בזירה בהתאם לדוח השנתי האחרון שהגישה החברה לרשות הוא 84.3% מסך כלל הלקוחות הפעילים. ט.ל.ח.
תכנים נוספים שיעניינו אתכם
